玻钻之争

新智元报道

AI 没有抢走任何人的工作。

四 | 至少到目前为止没有。9月13日，上海钢联数据显示，电池级碳酸锂价格单日涨2600元/吨，均价站上50万元/吨，较去年年初上涨近八倍，较今年年初上涨近80%。两年前，电池级碳酸锂价格仅为4万元/吨，两年间涨幅接近12倍。这个结论来自 Anthropic 经济研究负责人 Peter McCrory 近日发布的一篇长文。受益于终端新能源汽车市场规模的飞速增长，碳酸锂价格从去年下半年起犹如“火箭发射”。

https://x.com/PeterMcCrory/article/2079979321607745905经质量调整的 AI 产出在 2024 和 2025 年均增长超过 2000%，约五分之一的美国企业已在业务中使用 AI，但美国 6 月失业率仍然是 4.2%，恰好落在充分就业水平上。McCrory 的核心判断是：AI 目前仍是一种「技能偏向型、劳动力增强型」技术，它在放大人的能力，而不是替代人。今年3月，电池级碳酸锂均价突破50万元/吨。他同时给这个判断标了有效期：12 个月。受公共卫生事件影响，4月起市场景气度下滑，碳酸锂价格一度降至46万元/吨。8月以来，下游采购、备货需求再起，碳酸锂价格快速上行。

数据不撒谎：

连 AI 高暴露岗位都没事McCrory 拉了一整条数据链来证明美国劳动力市场有多稳：失业率 4.2%，职位空缺与失业人数之比刚过 1，25 至 54 岁就业比例接近数十年高位，初请失业金人数连续四年低位运行。券商预计9月供需缺口达6000吨近几年，下游锂电池厂商的扩张速度快于上游的锂供应增量，这导致锂供应在短、中期内继续处于较为紧张的局面，锂供需平衡还需要一定的时间。他认为，总体而言，美国就业形势稳中向好。

五 | 总量数据只是起点，分组对照才见真章。McCrory 与同事 Maxim Massenkoff 此前做过一项分析：把 Claude 被大量用来自动化的任务所对应的岗位单独拎出来，看它们的失业率是否比其他岗位恶化更快。答案是没有。用最新的劳动统计局数据更新，结论不变。碳酸锂产业链的利润集中在矿端，资源与产品相互依存，目前国内资源端紧缺程度未见缓解，锂辉石依赖于进口且海外矿价不减，成本将继续支撑碳酸锂价位。软件工程类职位的招聘帖自 2025 年 5 月起反弹，涨幅甚至高于其他岗位的平均水平。中邮证券研报指出，根据中汽协数据，8月新能源汽车产销分别完成69.1万辆和66.6万辆，同比增长1.2倍和1倍。随着下半年汽车、电池厂备货冲量，正极材料产能逐步放量，锂盐需求持续旺盛，预计9月国内碳酸锂仍存在6000吨左右的缺口。唯一值得留意的是年轻劳动者。概念股业绩亮眼2022年各大锂盐企业相继扩产，众多电池、有色金属开采等企业抢抓市场机遇，进军锂电产业。McCrory 承认，年轻人在 AI 高暴露岗位上求职确实变难了，斯坦福数字经济实验室的论文提供了类似证据。但他也指出一个容易被忽略的背景：2022 年至今，美国经历了有记录以来最大幅度的非衰退式劳动力市场降温，「低招聘、低裁员」格局本就最先挤压早期职业者。证券时报·数据宝统计，A股中碳酸锂概念股有20余只，9月以来，中矿资源、融捷股份、西藏矿业的涨幅居前，均超10%。近日，在碳酸锂价格上行的背景下，多只概念股的股价连续录得上涨。

六 | 业绩方面来看，概念股在上半年均实现盈利，仅亿纬锂能的业绩同比小幅度下滑，其余个股的净利润在上半年均实现同比增长。把这笔账全算到 AI 头上，证据不够。

为什么没抢走工作：

每个岗位都有 AI 搞不定的环节McCrory 的解释建立在 Anthropic 过去 18 个月多份研究报告的事实基础上，逻辑链条是这样的：第一层事实：在美国劳工部 O*NET 的全部职业分类中，没有任何一个岗位的所有关联任务被 Claude 系统性地完成。按照上半年归母净利润绝对值和同比增幅来看，锂矿龙头天齐锂业是最大的赢家，上半年实现营业收入142.96亿元，同比增长508.05%，净利润103.28亿元，同比增长11937.16%。每个岗位都存在 AI 搞不定的环节：人际协调、面对面互动、与物理世界打交道。

七 | 这些环节像木桶的短板，既限制了 AI 对整体生产力的提升幅度，也让能补上短板的人变得更值钱。天齐锂业持有国外矿业SQM公司23.75%的股权。据报道，SQM公司名下矿山2022年或达到18万吨碳酸锂、3万吨氢氧化锂产能。第二层事实：AI 越强，对操控它的人的要求也越高。此外，泰利森精矿2021年建成产能162万吨/年，天齐锂业持有其26.01%的权益。Anthropic 今年 1 月的 Economic Primitives 报告发现，Claude 产出越复杂，背后用户的输入专业度越高。盛新锂能子公司奥伊诺矿业在四川金川县拥有业隆沟采矿权，探明储量达到27.54万吨LCE，项目于2019年投产，当前年产能达到40.5万吨原矿。印尼盛新正在印尼中苏拉威西省建设年产6万吨锂盐产能，预计2023年建成投产。模型做出复杂经济模型时，往往是一个能给出精准指令的专业用户在指挥。

八 | 公司近期在互动平台称，遂宁盛新3万吨锂盐项目目前已接近设计产能。

九 | 西藏矿业正在着力推进扎布耶二期年产1.2万吨碳酸锂项目，计划2023年9月份投产。

https://www.anthropic.com/research/economic-index-primitives3 月的 Learning Curves 报告显示，用 Claude 六个月之后，用户更多地把它当思维伙伴来用，交互成功率更高。

十 | 如果 AI 已经强到能独立完成工作，这种学习效应不该出现。

十一 | 2022年公司计划生产锂精矿9500吨，在宝武入主的推动下，扎布耶盐湖开发提速。声明：数据宝所有资讯内容不构成投资建议，股市有风险，投资需谨慎。责任编辑：何予校对：苏焕文数据宝数据宝（shujubao2015）：证券时报智能原创新媒体。返回搜狐，查看更多责任编辑：